|
|
|
|
| LEADER |
02329nmm a2200277 u 4500 |
| 001 |
EB000646860 |
| 003 |
EBX01000000000000000499942 |
| 005 |
00000000000000.0 |
| 007 |
cr||||||||||||||||||||| |
| 008 |
140122 ||| ger |
| 020 |
|
|
|a 9783322923455
|
| 245 |
0 |
0 |
|a Basis- und Faktorportfolios
|h Elektronische Ressource
|b Risikofaktoren als Grundlage im Investitionsprozeß
|
| 250 |
|
|
|a 1st ed. 1998
|
| 260 |
|
|
|a Wiesbaden
|b Deutscher Universitätsverlag
|c 1998, 1998
|
| 300 |
|
|
|a XXI, 310 S. 26 Abb
|b online resource
|
| 505 |
0 |
|
|a 1. Einleitung -- 2. Theoretische Grundlagen -- 3. Methodische Ansätze für empirische Analysen -- 4. Identifikation der makroökonomischen Risikofaktoren -- 5. Basisportfolios -- 6. Faktorportfolios -- 7. Zusammenfassung und Implikationen für die Praxis -- Anhang 1: “Continuous-Time Stochastic Process” -- Anhang 2: Itô’s Lemma -- Anhang 3: Optimale Portfolio Selektion -- Anhang 4: Ross’ “Arbitrage Pricing Theory” -- Anhang 5: “Rotational Indeterminacy -- Anhang 6: “Mean-Variance” Effizienz -- Anhang 7: Kovarianzen der Faktorportfolios -- Anhang A: Grafische Darstellung der Basisportfolios -- Anhang B: Tabellarische Darstellung der Basisportfolios -- Anhang C: Grafische Darstellung der Faktorportfolios -- A. “Out of sample” Renditen der Faktorportfolios -- B. “Out of sample” Risiko/Rendite der Faktorportfolios -- C. Korrelationen der Faktorportfolios
|
| 653 |
|
|
|a Business
|
| 653 |
|
|
|a Business and Management, general
|
| 653 |
|
|
|a Management science
|
| 710 |
2 |
|
|a SpringerLink (Online service)
|
| 041 |
0 |
7 |
|a ger
|2 ISO 639-2
|
| 989 |
|
|
|b SBA
|a Springer Book Archives -2004
|
| 490 |
0 |
|
|a Gabler Edition Wissenschaft
|
| 856 |
4 |
0 |
|u https://doi.org/10.1007/978-3-322-92345-5?nosfx=y
|x Verlag
|3 Volltext
|
| 082 |
0 |
|
|a 650
|
| 520 |
|
|
|a In effizienten Märkten bestimmen Risikofaktoren die unterschiedlichen Renditeerwartungen von Aktien. Gemäß der Arbitrage Pricing Theory (APT) können unerwartete Entwicklungen von makroökonomischen Faktoren als relevante Risikofaktoren identifiziert werden. Thomas Häfliger untersucht, inwiefern die Exposition makroökonomischer Variablen die zukünftigen Renditen von Portfolios erklären kann. Der Autor zeigt, daß Portfolios mit hohen Risikoeigenschaften langfristig entsprechend hohe Renditen erzielen
|